大盘午后震荡走高，三大指数均涨超1%，北向资金全天净流入29.34亿元。截至收盘，沪指收报3227.03点，上涨1.19%；深成指收报12269.21点，上涨1.69%；创业板指收报2863.60点，上涨1.62%。盘面上，半导体板块全天强势，软件股震荡走强，券商股午后异动，锂矿股午后走强。下跌方面，前期活跃的赛道板块今日集体调整。（数据来源：WIND）

消息面上，美国白宫表示拜登将于下周二正式签署《芯片与科学法案》。当前，芯片在全球产业链的重要地位已经不言而喻，在几乎所有电子设备的供应链中都占据着最关键的位置。当前正处于全球半导体供应链的大变革阶段，一方面在各国加大政策补贴背景下，产能扩张持续加码，扩产潮下设备企业受益显著。另一方面，在施加外部限制背景下，供应链安全得到重点关注，促使本土设备材料零部件供应商更多承接本土需求，获得持续份额提升。本周受到佩洛西窜访中国台湾地区和美国相关法案影响，电子板块尤其是半导体涨幅居前，总体来看市场对成长板块和国产替代的预期好转。

向后看，尽管短期经济恢复有反复，但政策仍在有条不紊地落地，我们预计后续经济持续恢复的态势不变，三季度经济有望再上一个台阶。中长期看，政策对高端制造的发展支持仍然是确定的大方向。配置上，可关注成长制造、政策催化主题、医药三条主线，关注国产化趋势下设备、零部件的发展机遇。